Die Aktienmärkte der Wall Street gestern unter Druck: die Märkte hatten die Gefahr eines US-Zahlungsausfalls weitgehend ignoriert und einen vermeintlich direkt bevorstehenden Deal gefeiert, der aber einfach nicht kommen will. Gestern gerieten die Wall Street unter Druck durch eine unscheinbare Meldung: die Verhandlungen zwischen US-Demokrate und US-Republikanern seien beendet. Warum reagierte die US-Aktienmärkte darauf negativ? Weil die Verhandlungen gerade erst begonnen hatten, also damit klar war, dass ein Deal noch lange nicht absehbar ist. Für weitere Nervosität sorgten dann noch Aussagen von US-Republikanern, wonach Janet Yellen mit ihren Warnungen doch nur bluffen würde – all das zeigt, wie tief die Gräben sind. Gleichzeitig waren die Investoren zuvor extrem optimistisch, alle hatten immer höhere Bestände in Tech-Aktien aufgebaut. Das kann jetzt schief gehen – auch wenn zwischenzeitliche Erholungen jederzeit möglich sind..
Hinweise aus Video:
1. Republikaner: Gespräche in Sackgasse – Wall Street nervös
2. Strategen: Anleger wetten massiv auf steigende US-Aktien
3. US-Geldmenge schrumpft inzwischen um 4,6 % im Jahresvergleich
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Habe es hier schon ein paar mal geschrieben, die Einigung im Schuldenstreit wird machtpolitisch ausgereizt bis zum Limit oder darüber. Wer hier meint, dass das mal eben am Wochenende erledigt ist, liegt vermutlich falsch. Der Druck auf die Regierung soll hoch bleiben und bei einer Einigung wird man dass Korsett möglichst eng schnallen, so dass das die neue Obergrenze schon wieder im bevorstehenden Wahlkampf Thema wird.
Habe wie letzten Freitag angekündigt, mit dem ATH beim DAX auf Short gewechselt. Gute Entscheidung bis jetzt.
Seeehr gute Entscheidung
Das Ding macht wirklich richtig Spass :-)
Bei Nvidia und Meta habe ich im Übrigen mein Short Engagement ausgeweitet. Wenn Nvidia heute nach den Zahlen dennoch nach oben schnellt, wird eine deutliche Korrektur in nächster Zeit umso wahrscheinlicher. Sehr interessante Konstellation!
Jamie Dimon hat kürzlich die Bankenkrise schöngeredet, jetzt warnt er vor Zinsen von 6bis 7% und weiteren Verwerfungen der Gewerbe – Immos. Die vermeintliche Rettung bestand darin,dass sie die profitablen Teile der kaputten Bank übernahm und den Schrott hinterliess. Wenn er Recht hat mit den Zinsen, ist die Aktienkorrektur todsicher und seine Beschwichtigungen bei der Übernahme gezielte Lügen um das finanzielle Fussvolk wie immer zu verarschen.
Der Nvidia-Short muss ja so dermaßen unter Wasser stehen. Einfach mal den Tesla-Chart der letzten 5 Jahre anschauen und die Aktiensplits rausrechnen, damit man mal einen Eindruck bekommt, was bei Hypeaktien so möglich ist. Wer da mit Rationalität und Bewertungskriterien argumentiert und danach handelt, der kann sich ganz gewaltig die Finger verbrennen. Muss man nicht mögen und natürlich kann man sowas auch einfach ignorieren, wenn man auf Schmerzen steht!
@Nixbär, ich habe Stück für Stück aufgestockt – bin natürlich im Minus, aber das juckt mich nur begrenzt – Liquiditäts-Puffer ist entscheidend. Die Bewertung von Nvidia kann auf Dauer nicht funktionieren, auch wenn irrationale Hypes länger dauern können als man denkt..
Hallo Herr Fugmann,
mit welcher Art Produkt sind Sie short bei Nvidia unterwegs? Die Nennung einer WKN wäre hilfreich.
Viele Grüße
Tom Klein
@Thom, mit einem CFD
@Nixbär. Genau wie Herr Fugmann schreibt, es ist eine Frage der Liquidität. Wenn das Konto gross genug ist, dann können sie problemlos mit wenig Margeneinsatz das Ding zum Erfolg bringen. Ich habe momentan einen Einstiegspreis durch diverse Nachverkäufe von knapp 297 USD realisiert. Schlusskurs gestern 306,88 USD. Man beginnt bei solchen Deals immer mit sehr geringem Einsatz und steigert dann nach und nach. Die Wette lautet also momentan, dass der Kurs von 297 USD in nächster Zeit deutlich unterschritten wird. Und niemals alles auf ein Pferd setzen! Mein Dax-Short z.B. ist innerhalb weniger Tage als derzeitige Haupteinnahmequelle jetzt schon 450 Punkte im Plus. Ich habe ständig 30-40 Positionen am Laufen, gemischt in short und long. Der Nvidia-Short ist ein Klacks in meinem Portfolio und er wird mit hoher Wahrscheinlichkeit im Gewinn geschlossen, im schlimmsten Fall mit einem geringen Verlust. Umgekehrt gefragt, würden Sie heute noch mit hohem Einsatz mit Nvidia long gehen? Wenn ja, mit welcher Rationale? Ich vermute, dass Sie antworten werden, dass Sie das alles langfristig sehen und ihnen Schwankungen nach unten egal sind. Diese Vorgehensweise könnte allerdings noch mehr in die Hose gehen als mein kleiner Short.
da stimme ich Herrn Fugmann zu…und wünsche viel Erfolg für heute Abend…die Chancen stehen ja ganz gut, dass ein Ende erreicht zu sein scheint…
Bei Tesla hat man JAHRE darüber diskutiert warum die Aktie völlig überbewertet ist. Das ist der Bereich im Tesla Chart von 2015 -2019. damals stand die Aktie bei ca. 200 USD und so mancher verrückte Hedgefonds-Wahnsinnige kam mit Kursziele von 2000 USD um die Ecke, wo eigentlich alle gesagt haben „ja, ja, brabbel du du nur, du Fanboy“. Das Ende vom Lied: wenn man die beiden Splits rausrechnet, stand Tesla zwischenzeitlich bei 3000 USD und alle Shorties, die es nicht glauben und vor allem nicht aufgeben wollten, haben sich gewaltig die Finger verbrannt. Heute diskutiert da eigentlich niemand mehr drüber. Tesla ist weiterhin völlig überbewertet, aber das war schon immer so, also gibt es auch keinen Grund zu shorten. Bei Fan-Aktien interessieren Bewertungen niemanden! Wenn man davon ausgeht, dass es eh einen gewaltigen Rücklauf des gesamten Marktes gibt, verstehe ich auch nicht, warum man einzelne Hype-Aktien shortet. Das erhöht doch nur das Risiko daneben zu liegen! Dann kann man auch den breiten Markt shorten und das Risiko reduzieren.
…einfach mal die Beyond Meat Aktie als Hype-Beispiel nehmen. 235 USD in der Spitze und heute nur noch 11 USD wert. Hinterher sind wir immer alle etwas schlauer.
Ja stimmt, Nvidia und Beyond Meat, das ist fast das gleiche ;-)
Ich habe bei Nvidia im Oktober den Einstieg verpasst und ich laufe Aktien nicht hinterher. Keine Ahnung wo das Top sein wird, weiß ich nicht, wissen Sie auch nicht. Bei Meta, Netflix und Adidas habe ich das Tief ziemlich gut getroffen, man kann halt nicht alles haben! Aber es stimmt schon, ich sehe das eher sehr langfristig, kurzfristiges Timing ist mir zu viel Glückssache. Ich wollte mit meinem Beispiel nur zeigen, dass es sowas wie sichere Shorts aufgrund von Bewertung insbesondere bei Hype / Fan Aktien nicht gibt, egal wie hoch die Bewertung ist. Wenn man so eine Taktik wie die beschriebene fährt, kann das sehr schnell sehr teuer werden, ist im Prinzip ja nichts anderes als immer weiter nach unten zu verbilligen und das kann auch gewaltig schief gehen. Aber jeder wie er mag ;-)
Ich bin davon ausgegangen, dass Sie erklären wollten warum „Hype-Aktien“ oft überbewertet sind und die Kurse entsprechend steigen können. Aus diesem Grund habe ich Ihnen eine Hype-Aktie genannt, bei der das nicht so gut funktioniert hat und es gibt derer viele, viel mehr als positive Beispiele. Der Markt ist eben entsprechend selektiv. Insofern ist der Vergleich thematisch gesehen fair. Wir vergessen gerne die vielen Firmen die sang- und klanglos untergegangen sind, Wirecard, etc.. Da war der Wert am Ende null. Haben Sie den Wahnsinn am Neuen Markt noch miterlebt? Auch von Nvidia heute Abend eventuell einen Peak nach oben zeigt, sehe ich klares Short Potenzial. Klar braucht es vielleicht etwas Geduld.
Doppelt oder nichts?! ;-)
An eine richtige Pleite glaube ich nicht,dennoch waren die Märkte massiv überkauft und damit zu teuer ! Der Markt glaubt auch nicht wirklich an eine Pleite, sonst würde er die US- Staatsanleihen massiv auf den Markt werfen.
Ich habe die Griechenlandkrise 2010 als Augenzeuge miterlebt, damals schossen die griechischen Renditen auf bis zu 40 Prozent und höher rauf, das war eine richtige Krise!
Nur die Einkassierung der No Bail Out Klausel rettete 2010 Griechenland. Allein für sich gesehen, hätte Griechenland nie und nimmer die 40 Prozent (plus X) auf Dauer durchgehalten, es wäre ein zweites Argentinien ( 01) geworden.
Heute liegen über 96 Prozent der griechischen Staatsschulden in den Bilanzen der EZB und der EU. Der IWF ist raus, Griechenland hat diesen ausgezahlt, vorrangig mit EU Geldern, weil der griechischen Führung der IWF zu streng war.
Ich weiß nicht, wieviele Milliarden Griechenland seitens der EU jährlich kriegt, Corona Hilfsfonds, Corona Wiederaufbau- Hilfen, sonstige EU Subventionen etc. aber es sind sicherlich um die 50 Milliarden, inclucive des Zinsvorteils durch die vielen Rettungsschirme die ja sehr niedrig verzinst sind .
Die griechischen Zinsen für diese Kredite liegen im Wesentlichen bei lächerlichen 0,5 Prozent im Schnitt, also lächerlich im Vergleich zur Inflation, Griechenland entschuldet sich durch Inflation titelte neulich eine Zeitung. Zur aktuellen Situation: Würde der Markt wirklich an eine Zahlungsunfähigkeit der USA glauben, dann würde er die US Staatsanleihen massiv auf selbigen werfen, aus Angst am Ende mit leeren Händen dazustehen.
Die Renditen der Staatsanleihen würden Richtung 40,50,60 Prozent gehen, genau wie damals in Argentinien 2001.
Am Ende würde ein Schuldenschnitt in Höhe von mindestens 80 Prozent und mehr stehen, Millionen Gläubiger wären nun selbst pleite, angefangen von den Chinesen, bis zu den Schweizern oder deutschen Anlegern.
Der DAX würde sicherlich um die 80 Prozent an Wert verlieren, soviel ist sicher.
Aber der Markt rechnet nicht damit, aus verschiedenen Gründen. Zum Ersten sind die amerikanischen Republikaner selbst investiert und werden deshalb eine Pleite vermeiden.
Maximal werden sie einen Shutdown wie früher riskieren, mehr nicht! Dann werden Nationalparks vorübergehend geschlossen usw, das Militär, der Geheimdienst, das FBI und andere bleiben aber in Arbeit!
Die Reps werden aber austesten wie weit sie gehen können. Sie werden die Dems striezen bis zum Schluss, so wie früher auch.
Am Ende wird eine Einigung stehen, mit oder ohne Shutdown, aber ohne Staatspleite wie in Argentinien 2001 !
So blöd sind die Reps dann doch nicht und am Ende ist denn Herren das Hemd näher als der Rock.
Wie weit es bis dahin runter geht, kann keiner sagen. Ich wundere mich immer über diese Jungspunds an Chartanalysten, diese Kaffeesatzleser und Traumdeuter!
Crossover und sämtliches Gedöhns. Ob ein Indizes teuer oder billig ist muss die Fundamentalanalyse zeigen.
Und fundamental gings in den letzten Jahren seit 2009 aufwärts, weil die Realverzinsung negativ war und zwar durchgehend!
Das Bild ändertsich wenn die Realverzinsung positiv würde, das heißt die Inflation kommt infolge der Rezession zurück und zwar stärker zurück als die Renditen.
Dann gibt es ein Crossover der Renditen nach oben, das heißt die Renditen liegen über der jeweiligen Inflationsrate.
Aber schon jetzt wirken sich die Renditen wirtschaftlich dämpfend aus, denn die Zeiten der ultra niedrigen Zinsen sind vorbei.
Irgendwann werden die gestiegenen Kosten für die Kredite auch auf die börsennotierten Unternehmen durchschlagen, dann hagelt es Gewinnwarnungen, das war von 2000 bis 03 und 07 bis 09 nicht anders.
Und Gewinnwarnungen fürchtet die Börse wie der Teufel das Weihwasser. Intel hatte zum Beispiel 2000 eine solche im Herbst 00 herausgegeben, sofort ging’s zweistellig abwärts.
Na das war ja ein kack move von nvidia…das überleben nur shorties mit liqui
11 Mrd Guidance statt 7 Mrd erwartet. Ist halt alles nur ne Blase^^
Was soll schon passieren?
Da ja heutzutage alle Dauerbullen schlauer sind als alle anderen Marktteilnehmer und sich mit einem Stopp- Loss abgesichert haben kann ja Garnichts schief gehen.
Natürlich werden mindestens 90 Prozent dieser schlauen Menschen zu Höchstpreisen verkaufen, selbst wenn es keine Käufer geben sollte.
Das garantiert doch der Stopp Loss 😅
https://finanzmarktwelt.de/boersenlexikon/stop-loss-order/